财务资金风险范文第1篇

（一）地区政府投融资平台的含义

地方政府投融资平台是指地方政府及其部门和机构等通过财政拨款、土地注入、设立股权等形式进行融资，所成立独立法人资格的经济实体，其运营目的是为了充分发挥政府投资项目融资功能。地区政府投融资平台的种类很多其中包括建设开发公司、城建投资公司、城建资产经营公司等许多不同类型的公司。虽然地方政府投融资平台公司的类型很多，但是资金融入后的重点都是进行市政建设、公用事业等项目。

（二）地区政府投融资平台的运营特点

一是独立性。我国政府在相关规章制度中都已经明确指出地区政府投融资平台公司成立必须具备一般独立法人的资格。由于政府投融资平台所代表的利益主体是地方政府，与一般企业法人相比所代表的利益主体有着本质上的区别，平台的独立性在很大程度上能够促进政府所出台的政策顺利实施。二是一贯性。地区政府投融资平台在日常运营过程中在资金的使用范围上与商业银行信贷有着一定的区别，其并不对资金使用范围进行限制，也不会存在利率低的情况。而是根据资金来源情况谨遵一贯性原则，进行资金使用性质的确定对有偿资金有偿使用，对无偿资金无偿使用。三是公益性。地区政府投融资平台的经营管理目标与其他房地产企业有着本质的区别，一般房地产企业都是以实现自身效益最大化为经营管理目标，而地区政府投融资平台则是以城市基础设施建设和公共事业发展为经营目的，属于政府行为，具有一定的公益性。四是服务性。地区政府投融资平台公司是在政府的大力扶持下所建立起来的，地区政府投融资平台的计划与当地经济发展息息相关，与财政预算和商业银行一样被视为是地区资金的重要来源，地区政府融资平台的顺利发展在一定程度上能够促进我国财政政策顺利实施，推动我国国民经济的顺利发展。

二、我国某市政府投融资平台资金活动情况

随着各个地区投融资平台的不断发展，一些地区出现了投融资平台经营管理不规范的现象。对此，中央政府出台了一系列规定以加强对地方政府投融资平台公司管理。为了能够更好地规范投融资平台公司管理、规避风险，本文对我国某市15个区、县（市）融资平台公司进行了专题调研，以全面反映该市区、县（市）国有投融资平台公司的现状。截止2011年底，该市15个区、县（市）共有政府投融资平台公司61家。总资产金额高达1495.6亿元，总负债为848.6亿元。筹资总额为465.4亿元，银行贷款占筹资总额的89.2%，共计415.2亿元，债券占筹资总额的8.8%，共计41.1亿元。本节从利润、主营业务收入、担保、筹资几个方面进行讨论。一是利润情况。该市这61家公司中利润总额达5亿元的占公司总数的4.9%。1—5亿的占公司总数的9.8%；1000万—1亿元占平台公司总数的14.8%；利润0—1000万元占公司总数的34.5%；0元以下的公司占总数的36%。由此可见，该市政府投融资平台公司运营情况总体上良好，盈利企业达到了半数以上。而且公司利润金额非常可观，妥善经营在很大程度上会拉动当地经济的快速发展。二是主营业务收入情况。该市这61家公司中，年主营业务收入达到10亿元的占平台公司总数的4.9%；5亿元—10亿元的占平台公司总数的1.7%；1亿元—5亿元占平台公司总数的9.8%；5000万元—1亿元的占平台公司总数的11.5%；0元—5000万元的占平台公司总数的63.9%；无主营业务收入的占平台公司总数的8.2%。由此可见，该市政府投融资平台总体收入情况良好，间接地反映出该地区城市基础设施建设和公共事业发展稳定。三是融资情况。截止至2011年底，该市61家政府投融资平台公司融资总额高达4653682万元，融资渠道主要包括银行贷款、债券发行、理财产品以及其他。其中银行贷款总额为4179872万元，占筹资总额的90%；发行债券为356800万元，占筹资总额的8%；银信政理财产品62300万元，占融资总额的1%；其它占筹资总额的1%。由此可见，该市政府投融资平台公司资金最重要来源为银行贷款。同时以上数据也反映出了一个重要问题，那就是资金来源较为单一，这样一来公司就存在着巨大的财务风险，一旦银行资金链断裂公司日常运营就会受阻。四是担保情况。该市61家投融资平台公司提供担保总金额为3612479万元，其中以财政收入担保占担保总额的4%，约160000万元，保证担保占担保总额的75%，约为2694979万；土地质押担保占担保总额的14%，约为513400万元；其它担保占担保总额的7%，约为244100万元。从以上数据中可以看出公司的主要担保形式为保证担保。由于保证担保主要是通过保证人与贷款人约定的形式进行担保的，当借款人违约或无力归还贷款时保证人承担责任。这就存在着一个问题一旦投融资平台公司出现财务危机，责任就会落到当地政府的头上，直接会造成政府财政压力加大的情况发生。

三、我国该市政府投融资平台财务风险分析

（一）投资风险

以该市综保公司为例，该公司自2008年成立以来累计完成投资财务发生额291605.94万元，按工程项目分，该市综保公司的资金主要是应用于包括道桥建设、广场建设、公园、景点、游乐场建设等丰富人民生活的公共基础设施，旧城区改造、新城区开发、城市水电热气供应等公共事业等方面。虽然公司诸如安置房工程等经营性项目可以通过项目投产后自身经营运行所产生的现金流形成“自偿性”，但是这一部分资金并不足以满足公司运营需要。而所占比重较大的公益性项目完全没有直接收入，政府只能利用其它筹资手段偿还借款，使得公司运营压力增大。同时，我国政府还没有出台有关于政府投资内容以及资金运作的相关规定，也没用建立一个透明而公允的投资资金运营披露平台，这样一来资金流向就存在着很多漏洞，导致一些不法分子为了一己之利，最终造成国有资产流失现象的发生。

（二）融资风险

该市政府投融资平台公司融资渠道主要包括银行贷款、债券发行、理财产品以及其他。其中银行贷款是最主要的融资方式，而债券发行也成为了银行贷款之后的主要融资方式之一。本节从银行贷款和债券发行两方面进行融资风险的讨论。一是银行贷款融资风险。以该市综保公司为例，从公司2013年资产负债表中可以了解到，截止至2013年年末，公司负责合计2241725769.18元，较年初有所增长，主要是长期借款的增多直接导致负债的增加。长期借款中大部分都是银行贷款，银行贷款增多在一定程度上不利于公司资金链的正常运转。因为随着银行贷款管理机制的日益完善以及国家出台一系列政策对平台项目的限制，在一定程度上加大了地区政府投融资平台公司获得贷款资金的难度。同时，一些平台项目还款期的迫近也会造成地方政府投融资平台融资风险的发生。银行贷款融资风险主要包括以下两点：首先，政府和平台公司的委托-关系所产生的风险。投融资平台公司可以被视为是政府的经理人，资金投入项目的实际受益方为政府而不是平台公司，而政府还没有建立健全平台绩效考核体系，这样一来就会出现一些不法分子滥用银行贷款致使平台公司资金外流；其次，信息差异性风险。平台公司在向银行申请贷款过程中，银行对其进行信用评级与平台公司的实际还款能力关系不大，更多的时候与当地政府的财政实力关系密切。很多地区商业银行在对贷款评估过程中无论是在能力上还是在信息上都不占优势无法监控政府投融资平台跨银行的资金流向，使得银行在对其进行贷款时金额数具有一定局限性，难以弥补公司资金缺口从而引发公司财务风险的发生。二是发行债券融资风险。债券发行融资方面，该市投融资平台公司严格按照国家规定公开发行企业债、中期票据及短期融资券，以筹集基础设施建设或公益性项目资金。但是从目前该市财政支出与收入总体情况来看，二者之间的缺口正逐年增大，而地方政府有权同时设立一个或者多个投融资平台，在地方政府投融资平台存续期内，该市地方政府很有可能会改变对平台公司的信用偏好，一旦出现投融资平台债券到期时无法还本付息的情况，政府不会对城投融资平台债券本息清偿付法律责任，这样就会引发公司财务风险的发生。

四、对于该市政府融资平台资金运用的一些完善措施

（一）实现融资方式多样化

单一的融资方式容易加大公司对商业贷款和财政拨款的依赖性，不利于地方政府投融资平台的顺利发展，所以该市政府融资平台公司应当积极探索融资渠道进一步实现融资方式多样化。首先，平台公司应当加大对发行债券的重视程度，不仅要重视与国内企业和个人的合作，还可以与国外一些企业进行合作，制定合理的本息发放方式，吸引社会上以及国外的企业和个人资金的投入，尽可能地降低对商业贷款以及财政拨款的依赖性；其次，该市政府投融资平台公司还应当关注证券市场，通过上市的形式通过证券市场进行融资，这种形式不仅可以进行重复融资而且还不用支付利息，促进公司的资金链稳健运转。

（二）完善公司内部控制管理制度

一套完善的平台公司内部控制管理制度在很大程度上能够控制和防范公司财务风险的发生。首先，平台公司应当加强各个部门岗位设置管理，明确各个部门的权责，尤其是财务部门一定要进行不相容岗位的分离，避免一人兼多职现象的发生，实现定期对账。一旦发现问题能够落实到个人，控制和防范一些不法分子为了一己之利现象的发生；其次，公司应当建立现代化信息资源管理系统，进一步实现信息资源共享，以便加强各个部门的沟通交流；最后，平台公司应当进一步促进财务部门工作人员综合素质的提高，主管人员应当积极向部门成员传递国家最新法律政策，并组织公司会计人员进行继续教育培训，优化会计人员知识结构，使得公司会计人员在务管理工作时更加得心应手，提高工作效率，避免错误的发生。

（三）明确责任主体

该市政府投融平台公司不应当过于依赖地方政府，地方政府可以给予公司一定的管理权力，使公司由政府控制其运营管理向实现自主管理形式的转变，杜绝政府部门工作人员兼职公司管理工作闲暇的发生，应当另外选聘一些综合素质突出的人员担任相应职务，明确责任主体，避免由于平台公司债务过重转化为政府的债务，致使地区财政负担加重现象的发生。

（四）重视对平台公司财务监督工作

财务资金风险范文第2篇

（中国石化销售有限公司广东阳江石油分公司，广东阳江529500）

［摘要］随着经济全球化及我国市场经济的不断发展，各种不确定条件日益增多，与之同步的还有越来越难预测和规避的财务资金风险。本文主要立足企业财务资金风险表现形式及原因，对企业财务资金风险的防范途径进行探讨。

［

关键词 ］企业；财务资金风险；表现形式；原因；防范途径

［DOI］10.13939/j.cnki.zgsc.2015.22.067

作为一种经济现象，企业财务资金风险是经济社会中客观存在的，已经成为现代财务理论的重要内容。在企业财务管理过程中，财务资金风险是其一直都在面对的现实问题。对于财务风险，企业管理者只能通过一些措施来对其有效降低，而不可能将其完全消除。

1企业财务资金风险各种存在方式

企业财务资金风险，主要指由于一些无法预料和控制因素在企业各项财务活动过程中出现，给企业财务状况带来不确定性，从而导致企业财务资金出现损失的可能性。企业财务资金管理中的风险表现形式主要有以下几种。

第一种是由于筹资而产生的财务资金风险。企业在发展各项项目时，会通过各种方式渠道对资金加以筹集、聚集。因此，在调动资本的过程中很容易因资金动向不明确的问题，产生无法对资金流合理控制现象，导致企业资金流陷入断链和缓冲风险。在这种情况下企业将面临债务无法偿还所带来的风险，可能会对企业的日常运营产生阻碍，对企业预期的经济效益具有一定影响。

第二种是由于投资而给企业带来的财务资金风险。企业在投资过程中，可能因没有将市场形势认清等原因进行盲目投资，可能导致投资预期设想与实际收益之间出现巨大落差，出现投资失败情况，给企业经济带来一定亏损风险，甚至可能会使企业资金使用发生动荡，由于无法对财务资金最终受益进行确定而引发出一系列风险。

第三种是由于回收资金而产生的财务资金风险。对应收账款处理时，在时间期限和回收金额上所存在的不确定风险即指回收资金风险。回收资金的风险，主要体现在时间期限方面和回收金额确定与否方面。企业回收账款若无法在一定时间内回收完成，会导致企业出现运营困难；而企业无法将应收账款确认收回时，这些账款会存在坏款风险，给企业带来无法挽回的损伤。

第四种是由于获益资本而产生的财务资金风险。当投资者在收益资本的分配中分配不够科学时，可能会给企业生产运营带来的风险即为获益风险。当投资者忽视市场经济环境发展，对不正确的财务管理及分配方式加以运用时，很可能会导致将成本资金少算而将利润收益多算情况，从而促使企业出现资本大量流失风险。

2企业财务资金风险产生原因

企业财务资金风险的原因比较多元化，集中起来主要分为外部原因和内部原因。外部原因即企业外部环境条件，企业日常生产运营始终处于经济市场大环境中，而外部环境的复杂性很容易发生各种动态变化，这些都可能会给企业生产经营带来一定影响。外部环境条件又被分为自然环境条件与社会环境条件。天灾人祸都属于自然环境条件范畴，如地震等给企业造成的损失；人为创造的环境条件则属于社会环境条件，如政策调整、市场变化等。这些环境条件不确定性极强，且比较复杂多变，在这些环境中企业必定会受到影响，外部环境的好坏有时甚至与企业生死存亡风险有直接关系。

企业财务资金风险产生的内部原因，主要与企业管理层决策及企业财务管理制度有关。当企业管理层对市场方向还未明确便根据自身经验就做出资金决策时，这种对市场经济之于企业运营影响的忽略，往往会导致企业自身管理配置与市场需求无法保持一致的情况出现，从而对市场需求变化难以适应，导致企业产生因为无法对债务进行偿还的资金风险与失误。当企业财务管理制度不够系统和科学时，企业内部员工在财务资金风险的防范意识上往往比较弱。另外，企业财务管理制度的不健全还会导致企业无法对资金高效科学的管理和分配。企业对财务管理制度的不重视，还会致使企业较难提高应对风险的能力，从而使企业财务资金风险加大。

3企业财务资金风险防范建议

首先，企业高层管理人员应树立正确的管理观念，对企业财务资金防范意识不断增强。企业在不断的发展壮大中，财务资金风险也会随之变得复杂。所以，在企业管理过程中，高层管理人员树立正确的管理观念，不仅要看到企业发展中的经济收益，同时应对企业资金资金管理中存在的各种问题进行深入观察和深究，对企业财务资金防范意识不断增强。企业高层管理人员不能仅仅关注于短期收益效益，而应对适合企业长期发展的策略加以制定，将更多的目光于企业长期发展中，把企业推向更高更远的发展方向才是企业可持续发展的生存之道。企业高层管理人员必须不断增强财务资金风险防范意识，在企业各阶层中贯彻实行资金防范意识，在加强管理人员财务资金风险防范意识凝聚力的过程中，使员工能够积极参与到资金风险防范中，从而进一步保证企业财务资金应用的有效性。

其次，企业建立健全财务组织机构，提高财务资金风险管理的系统性。对于稍有规模的企业来说，健全、科学且执行力强的财务组织机构是必需的，如此才能对整个企业财务活动进行有效监控，从而实现对财务资金风险的防范。企业可成立财务风险管理委员会，立足企业经营管理各职能部门的职责，下设各专业风险防范小组，使其形成可以相互牵制的管理体系。另外，企业还应建立财务风险评估体系，通过对潜在的财务资金风险的分析评价，预测其可能对企业战略目标实现产生的影响，从而采取与之相对应的财务资金风险防范措施，促使企业最大化地对财务资金风险实现规避。此外，企业还应建立健全监督体系，除了要做好对资金的事先监督外，还应做好事中控制和事后监督，形成完善的财务资金风险预测、防范和监控体系，避免资金不当利用和企业徇私舞弊等现象的发生。

再次，企业财务管理人员应不断提升业务能力，促进企业财务决策科学化水平的提高。企业财务管理人员在做出财务资金决策时，应摒弃传统的经验观，对市场环境及周围变化加入更多考虑。这就要求企业财务管理人员不断学习，促进个人能力提升，以为财务资金决策的准确性提供保证。企业财务管理人员可共同参与财务管理讨论，在讨论中发现问题并找出解决对策。只有企业财务管理人员具有足够的财务管理能力，才能提高财务决策的科学化水平，从而杜绝因决策失误而导致的财务资金风险发生，使企业在满足市场需求的同时获得更大经济利益。

如何对企业资金风险进行有效控制，是目前企业必须解决的首要问题之一。企业必须立足存在的各种财务资金风险及其产生原因，采取积极措施做好对企业财务资金风险的防范。

参考文献：

［1］黄妍，张帆.企业财务风险研究［J］.财会通讯（理财版），2007（9）：44-45.

［2］王学君.企业资金活动内部控制的意义及风险探析［J］.行政事业资产与财务，2012（16）：101-102.

［3］谭凤.浅析企业财务风险的产生及规避方法［J］.北方经贸，2014（7）：88-89.

财务资金风险范文第3篇

关键词：企业；资金管理；风险控制

随着国家经济的发展和改革开放的不断推进，我国的市场化进程也不断加快。在这样的背景下，企业之间的竞争也愈发激烈。如何才能在市场竞争中立于不败之地，成为目前众多企业家们关注的重点问题。要赢得这次竞争，需要做好企业内部的资金管理和风险控制工作。但是目前我国很多企业在资金管理与风险控制方面还存在着很多问题，需要我们加以解决。只有解决了企业的资金管理与风险控制问题，才能够真正提高企业的市场竞争力，实现企业的长远发展。

一、企业加强资金管理及控制的必要性

资金是企业得以运行和发展的基础，是企业中最重要的资产，但同时也是企业中最容易出现问题的流动资产。一个企业要想在市场竞争中取得优势地位，除了人力资源和管理，最重要的便是资金的管理和风险的控制。可以说，一个成功的企业，必然能够做好企业内部的资金管理和风险控制。企业资金的筹集、利用和分配，以及企业的财务风险控制，对于企业的发展具有重要的意义。加强企业资金管理及控制，能够快速的掌握企业的资金流动情况，及时发现企业经营过程中可能面临的财务风险，并且及时拿出应对措施，减少企业的损失，同时还能够实现企业资金的有效周转，增强企业资金的利用率，进而增加企业的效益。

二、企业财务资金管理中存在的突出问题

（一）缺乏资金管理意识

目前我国大多数企业的资金管理中还存在着很多问题。其中最主要的问题便是企业管理人员的资金管理意识缺乏，尤其是很多中小型企业的管理人员对于企业财务管理的认识度不高，并没有真正意识到资金管理的重要性，甚至很多小型企业都没有专门的财务管理机构，即使企业前期能够得到一定的发展，但是由于缺乏资金管理意识，在企业的经营中没有做好财务管理，导致企业的资金周转出现问题，使企业面临着极大的财务风险，最终制约了企业的发展。

（二）信息失真，难为科学决策提供依据

企业财务信息的真实性影响着企业的资金分配和管理人员的决策。只有管理人员快速掌握了真实的信息，才能够做出合理的决策。但是，目前很多企业的财务信息都存在着信息虚假的情况，有些企业为了一己私利做假账，虚报企业财务信息，导致企业的管理人员难以掌握真实有效的资金信息，进而做出错误的决策。部分企业财务工作由于缺乏相应的监管，做事不认真，在制作财务报表时没有真实反映企业的财务状况，报表与企业真实的资金状况相差甚远，难以为企业管理人员的科学决策提供真实可靠的依据。

（三）监控不力，缺乏事前、事中的严格监督

企业内部的资金管理缺乏有效的监控，缺乏事前、事中的严格监督，是导致企业资金管理出现问题的又一个重要原因，也是目前企业资金管理中的突出问题之一。而问题最为突出的是国有企业和家族企业。我国的国有企业一直以来都没有得到有效的内部控制，即使在改制后也仍然存在着很多问题，部分国有企业领导人员利用手中权力私吞国家财产。虽然企业内部都设置了财务监管部门，但是由于监管人员的权力较小，职位较低，难以对企业的管理人员形成有效的监管。部分家族企业的财务管理人员通过欺瞒等手段将企业财务据为己有，监管人员只能根据上级管理者的指示来处理企业的财务问题，使得企业的资金监管流于形式，给企业带来了极大的资金隐患。

（四）资金散乱，使用效率低下

要想使企业的资金得到有效的管理，就必须要将资金集中起来。但是目前很多企业的资金散乱，难以实现有效的集中。这种散乱的管理导致企业的资金难以得到有效的利用，企业各个部门对于资金的利用过分随意，给企业财务管理部门带来了管理上的困难，甚至很多时候企业的财务部门根本不知道企业的资金去向。当企业经营出现问题，急需要资金周转时，才发现企业资金库空虚，最终导致企业的资金链断裂。

三、企业财务风险分析

（一）投资风险分析

企业在对外投资中，面临着一定的财务风险。尤其是部分企业在投资时没有对投资项目进行严格的考察，没有进行相应的风险评估，对项目的背景也没有深入的了解，当投资的项目因法律问题或者经营问题等难以继续维持下去，便会给投资企业带来严重的经济损失。

（二）资本运营分析

在企业资本运营环节中，最大的风险便是企业的存货过多，当企业存货出现积压，企业便面临着极大的风险，一旦市场变化，存货难以处理，便可能会导致企业流动资金不足，影响了企业的正常运营；或者存货保管不当，出现意外毁损，可能导致企业的资金链断裂。有的生产企业为了扩大生产，扩大市场占有率，一味的采用赊销的方式，导致企业应收账款过多，一旦出现坏账问题，企业账款难以收回，便会导致企业资产流失，只有生产成本，却不能取得收益，给企业的资金安全和企业的资金周转带来了极大的风险。

（三）收益分配分析

企业盈利后，需要将盈利资金中的一部分分配给股东，一部分作为企业发展资金。如果收益分配制度不合理，会严重影响到企业的长远发展。如果收益分配水平过低，会影响到股东的利益，如果分配水平过高，企业的发展资金不足，又会影响到企业的长远发展。

四、加强企业资金管理和控制的措施

（一）实施资金集中管理,积极规避财务风险

加强企业资金管理和控制，需要实施资金集中管理，积极规避财务风险。具体来说，需要做到以下几个方面：第一，需要健全企业的资金管理制度，俗话说，“无规矩不成方圆”，只有健全相关制度，并且认真执行相关制度，才能够规范企业的资金管理工作；第二，成立企业资金集中管理小组。很多企业的资金管理比较散乱，财务人员难以有效追踪企业的资金流向，更难以实现有效的监管，因此，需要成立资金集中管理小组，企业的资金调度必须要统一由资金管理小组管理，企业的各个部门，各个人员，使用资金必须要向资金管理小组申请；第三，要做好企业的财务预算工作。企业的财务部门必须要与资金管理小组相互配合，做好企业的财务预算工作，对企业的资金情况、经营情况、市场前景、风险情况等加以分析，并做好企业的财务预算，保证企业在下一季度的经营中流动资金充足。

（二）探索多种监督方式,确保资金安全

俗话说，绝对的权力导致绝对的腐败，如果不能将企业财务管理部门的工作置于阳光之下，部分财务工作人员便可能会违背法律法规，违背企业规章制度，。而要实现这一点，需要做好对企业财务管理部门的有效监管，需要探索多种监督方式，确保企业资金安全。要做好资金监管，需要完善事前、事中、事后监管机制，建立企业内部的监管小组，制定透明的企业财务制度（在保护商业秘密的前提下），做好对企业财务预算、资金使用情况、收支情况、专项资金以及其他方面的监督。

（三）以计算机技术为手段加强资金管理与控制

要实现企业的资金管理与风险控制，需要引入先进的计算机技术，以计算机技术为手段加强资金管理与控制。企业的资金管理相对比较复杂，计算机技术的运用能够极大的提高财务人员的工作效率，减少人工计算产生的错误。企业应当及时引入先进的计算机软件，让工作人员借助软件开展工作，进而促使财务管理人员做好相关的企业资金管理和控制工作。

五、结语

总之，目前我国很多企业在资金管理与风险控制中还存在着一些问题，要解决这些问题，必须要了解企业内部面临的财务风险，采取相应的应对措施，实施资金集中管理,积极规避财务风险，探索多种监督方式,确保资金安全，以计算机技术为手段加强资金管理与控制。进而实现企业资金的有效管理，控制企业财务风险，实现企业的长远发展。

作者:陈献近 张巧秀 曾微 单位:广东科学技术职业学院

参考文献：

财务资金风险范文第4篇

Abstract: This paper describes the principles, main contents and the means of fund management, analyzes the current status of fund management China's companies, and puts forward the measures to respond the current situation, in order to prevent financial risks, for reference.

关键词：资金管理；防范；财务风险

Key words: financial management；prevention；financial risks

中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：1006-4311（2011）13-0126-02

1 资金管理的原则

资金管理的原则主要是：对各项资金实行计划管理，既要适应国家计划任务的要求，又要按照企业的经营决策有效地利用资金；划清固定资金、流动资金、专项资金的使用界限，一般不能相互流用；专业管理与群众管理相结合，财务会计部门与使用资金的有关部门分工协作，共同管好用好资金；统一集中与分口、分级管理相结合，建立使用资金的责任制，促使企业内部各单位合理、节约地使用资金。

2 资金管理的主要内容

资金管理的主要内容是：投资决策与计划，建立资金使用和分管的责任制，检查和监督资金的使用情况，考核资金的利用效果。管理的主要目的是：组织资金供应，保证生产经营活动不间断地进行；不断提高资金利用效率，节约资金；提出合理使用资金的建议和措施，促进生产、技术、经营管理水平的提高。

中华人民共和国建立以来，对国营企业资金管理的方针、原则、方式和方法进行了不断的改进。建国初期，国民经济处在恢复阶段，企业数量少、规模小，国家对企业的资金实行供给制，即企业生产经营所需的设备和材料以及工资和费用的开支，全部由国家拨给；企业生产的产品，则全部交给国家。资金管理主要是编制收支预算，企业不算成本，不计盈亏，仅核算物资、设备收发结存和费用开支的数额。为了进行社会主义经济建设，1952年在全国进行了“清理资产，核定资金”工作，对企业的全部财产物资进行全面的清查盘点，作价入帐。在此基础上，国家按照企业生产任务确定固定资金和流动资金的需要量，核定计划定额并拨给自有资金，要求企业独立经营，核算盈亏，开始实行经济核算制。从这一次清产核资直至1978年，企业的资金管理工作虽有许多发展和变化，但就国营企业的资金供应来看，基本上仍实行供给制。例如，固定资金的来源（基本建设投资）全部由国家财政拨款，企业无偿占用；补充固定资产损耗的折旧基金，在1967年以前全部上交国家，此后有小部分留归企业作为更新改造基金。工业企业的流动资金根据核定的计划定额，全部由国家财政拨款，企业无偿占用；1958年改为财政拨款70％，其余30％由银行贷款，实行有偿占用；1959年对定额流动资金改为全部由银行贷款供应；1961年又恢复为全部由财政拨款供应。

1979年以来，随着国家经济体制的改革，企业的资金管理方针有了重大改变，开始实行资金有偿使用的办法。主要是：基本建设投资由国家财政拨款改为建设银行贷款；固定资产的基本折旧基金只上交国家财政30％，其余留归企业作为更新改造基金，并准许一部分企业留用全部固定资产折旧基金；定额流动资金的来源由国家财政拨款改由银行贷款；专项资金的来源主要由企业税后留利解决。在国营企业实行“利改税”以前，企业对国家财政拨给的固定资金和流动资金要缴纳资金占用费，即按国家投入企业的资金总额和计征比率计算应交的占用费，由企业实现的利润支付。实行资金有偿使用的办法，对于提高资金利用效果，促进企业自主经营、自负盈亏，贯彻经济核算制起了重大作用。

3 资金管理的途径

3.1 首先，加强企业资金管理要实行全方位和全过程的管理

3.1.1 加强对往来款项和存货的管理，加速资金的周转企业应下列措施，减少资金的流出，增加资金的流入，减少资金占压时间：①加强预收帐款、预付帐款的管理，②严格企业收款责任制，加快资金的回流，减少和控制坏帐的比例；同时尽可能利用商业信用，合理利用客户的资金。③加强应收帐款、应付帐款的管理；④加强其他应收款和其他应付款的管理；⑤加强存货的管理。

3.1.2 统管资金，为防止资金的体外循环，加强对资金的管理，许多企业都采取了加强资金管理的一系列措施。统一调配使用资金，加强对企业分公司资金的管理，可借鉴的资金管理制度有：对各部门实行备用金制；对自己的分公司实行严格的预算管理；严格分公司开立银行帐户的管理：“收支两条线”，所有收入都统一上缴企业总部统一划拨，分公司所需资金，则由企业总部统一审核和安排等。

3.1.3 增大企业的可支配资金量，适当利用企业信用和银行信用进行融资集团资金管理解决方案。企业可利用自己的商业信用和银行信用，在资金不充裕时通过办理银行承兑汇票，减少对外采购中资金的支付；或通过进行中长期融资和短期融资等方式，调节企业可支配资金流量。近年来由于办理银行承兑汇票不需银行动用资金，手续简便，愈来愈成为企业弥补日常经营用资金不足和进行资金管理的重要手段，为大多数企业和银行所接受。以企业之间的购销合同做基础，办理银行承兑汇票。办理时企业一般交纳一定比例的保证金，保证金的比例一般在10%-50%之间、6个月以内的期限（根据企业信誉、实力和与银行的关系有所不同）。

3.1.4 加强对企业投资管理中，对控制传统资金管理和资金流量的管理，如果只注重资金的统一调度使用，但对投资后的项目则疏于管理，就会使得许多投资项目变成企业资金流量的无底洞。

3.2 其次，为提高资金的使用效益周密计划，科学运作

3.2.1 利用银行不同期限的存款进行资金运作。一次性存入大额款项后，如需分批动用资金提前7天电话通知银行即可，该笔资金就可从通知存款帐户转入活期帐户，原有部分依旧按存款利率计息。7天通知存款开户很方便，是银行为吸收企业存款而推出的灵活便利的方式。实际中有的银行为了吸引客户，仅提前1-2天通知即可，对企业理财效益非常可观。

如企业月初取得1200万元资金，月末将全部支付出去，企业可以采用7天通知存款的方式。当天7天通知存款的年利率为1。89%，活期利率为0。99%，如果仅作为活期存款，当月利息仅为1200万元*0。99%/12=9900元，7天通知存款的月利息为1200万元*1。89%/12=18900元，月利息差为9000元。

另外，如企业资金富余达3个月以上，因各种限制，不能投资证券时，可以采取3个月定期与通知存款相结合的方式，3个月的定期存款的利率为1。98%。企业在几乎无风险的情况下实现了资金收益最大化。

3.2.2 资金运作依托证券一级市场进行。把企业短期资金投入证券市场可以选择在一级市场申购新股的办法，并不一定要购买高风险的证券。

具体操作如下：企业在证券公司开立资金帐户，当一级市场有新股发行时，可利用银行的银证划款系统划转资金，申购新股。按新股申购办法，资金至多占用期限为5天，企业损失的是活期存款利息，获得的是低风险收益。当一级市场没有新股发行时，可按上面提到的通知存款或3个月定期存款方式进行资金运作；近几年虽然一级市场的新股申购中签率有降低，新股上市后的市场溢价也有不断下降的趋势，但年平均收益仍在5-10%之间，仍比同期银行定期存款利率要高 。

4 当前我国企业资金管理的现状

4.1 对资金管理的认识不足 企业资金管理模式的建立、健全及实施情况的好坏，是企业生产经营成败的关键。一些企业把资金管理仅看作是手册、文件和制度。但很多企业自我约束的内在机制、生产经营活动自我调节在企业管理系统中具有举足轻重的作用。也有的企业对资金管理模式的设计停留在内部会计控制上。

4.2 资金管理环境差，管理者素质低 近年来财会队伍中不少人员根本不具备从业资格，不会或处理不好处理正常的会计业务，对运用资金管理模式更无从谈起。企业容易推行家长式管理和按习惯办事，推行资金管理的环境较差。

4.3 资金管理模式不健全或者没有资金管理模式 有不少企业没有资金管理模式。只把市场才看作是最重要的，嫌资金管理模式会束缚自己的手脚。这些企业压根就不制定资金管理模式，使企业会计工作形成了秩序混乱、核算不实，造成极为严重的会计信息失真现象。

4.4 公司治理机制不完善 很多公司或者没有资金管理机构，或者建立的资金管理机构没有发挥应有的作用。在经营权未曾和所有权分离的状况下，企业内部还有待建立控制结构。

4.5 缺乏有效的监督机制 为加强监督国家已形成了企业外部监督体系，包括政府监督和社会监督在内的监督体系，但对企业的监督效果却不尽人意。企业资金管理不能充分发挥其职能。

5 应对当前形势应采取的措施

5.1 明确管理目标 资金管理目标是资金管理所要实现的目的或收到的效果。统一集中与分口、分级管理相结合，建立使用资金的责任制，促使企业内部各单位合理、节约地使用资金；划清专项资金、固定资金、流动资金的使用界限，一般不能相互流用；实行计划管理，对各项资金的使用，既要适应国家计划任务的要求，又要按照企业的经营决策有效地利用资金；专业管理与群众管理相结合，使用资金的有关部门与财务会计部门分工协作，共同管好用好资金。

5.2 优化管理环境 管理环境是指建立、加强或削弱特定政策和程序的各种因素，包括管理哲学和组织机构、人事政策和程序、经营作风、确定职权和责任的方法、，并特别强调管理者对资金管理的态度、认识和行为等控制环境的重要作用。一个企业的资金管理必然受到组织结构、职工的分权与责任表达、财务预算等多种因素的影响，不可能在真空中进行设计、执行和评价它。

5.3 强化管理者的内控意识 企业强化内控意识就是要为员工建立一个管理完善，相互激励、相互竞争、相互制约，控制有效的工作环境；建立一个有效的令行禁止的管理系统。企业的内部控制制度是否健全，对企业经营效率产生非常大的影响，企业应更新观念，走出误区，强化管理。

5.4 确认正确的资金管理模式 在有了领导的重视、员工的诚信基础上，资金管理就有了良好的环境，但资金管理首先要保证组织机构的适当性，各项资金管理要参照会计法规制定准确到位，资金管理还必须有个完善的组织机构，完整的模式。公司的资金管理活动必须有从计划、执行到控制、监督的整体框架。切实可行的资金管理，保证财务会计部门与使用资金的有关部门分工协作，共同管好用好资金。

5.5 提高现金流的周转速度 提高现金流的周转速度，可以相应减少企业营运资金的占用量，如果对现金流循环进行合理规划，缩短现金流循环周期，就可避免现金的不必要浪费，提高现金的使用效率。现金流量的循环要占用一定的时间，而直接影响现金的运营效率和投资回收的安全性在于周转的时间长短，并进一步影响企业经营效益。开展赊销业务可增加企业收入，但同时也增加持有应收账款的收账费用、机会成本、应收账款管理费用、坏账损失等，企业应对开展赊销业务所增加的收入和增加的有关费用、成本、损失进行比较，权衡利弊得失，正确地选择赊销客户，正确地确定赊销期限。对已发生的赊销业务应积极采取各种措施回收资金货款，最大限度地降低坏账损失和收账费用。

财务资金风险范文第5篇

关键词：财务共享 资金链 风险控制 体系

财务共享与资金链风险控制

（一）财务共享理论

财务共享的主要思想来源于共享服务理论，该理论在1993年由Robert Frigo和 Stephen Behrens提出。财务共享是财务管理模式的革新，其根本的目的在于节约管理的成本，提高财务管理的效率与质量，为企业和客户创造更多的价值。财务共享包括了非常丰富的内容，主要有：会计核算与资金管理信息共享、内部控制以及公司治理信息共享、资金管理与风险控制信息共享、绩效制度与激励信息共享、战略管理方面共享等内容。

（二）资金链风险

资金链是企业发展的血液，资金链的稳健性对企业来说十分重要。企业资金链风险主要是由于不合理的投融资决策、不合理的资金配置、不合理的资金管理政策以及其他因素导致的。资金链风险主要包括：一是筹措风险又称为举债风险，是比较常见的一种资金链风险。筹资风险主要表现为在借债或者融资过程中由于资金使用和配置不当，导致企业无法偿还到期的债务。筹资风险从某种意义来说，是资金链风险发生的源头，因为企业一般都是从融资活动开始获得资金的，因此在筹资过程中，必须注意保持一个合理的资本结构，按照“量力而行”的原则，不然就会产生筹资风险。二是经营性资金损失风险。例如应收账款的管理不当，而造成的资金损失。三是投资性资金损失风险，不合理的投融资政策，会导致产生投资性的资金管理风险。四是流动性风险包括了变现能力风险和偿付能力风险两个方面。资金链风险控制就是要严格规定资金链在运行中的各个形态，保持合理的资本形式，从而减少由于企业资金不正常、不合理的流动而带来的变现力风险与偿付风险。产生流动性风险，极易导致企业出现资金链的断裂。

（三）财务共享在资金链风险控制中的作用

信息时代对企业在日益复杂的内外部环境下的应变能力提出更高的要求，企业必须在一个信息通畅，高效整合的环境下进行财务流程再造，进行资金管理模式创新等工作。财务共享打破了企业尤其是集团性企业由于内部分割、线条式管理而带来的种种弊端，从而提升了财务管理效率与质量。财务共享最主要的是信息共享，财务共享在资金链风险的控制上可以发挥以下作用。一是加强资金链操作性管理：应收账款的管理，包括应收款据库管理和现金的运用；应付账款的管理，包括应付款的付款和数据处理、合规审核、服务供应商及产品的账款对账等；账单和税务发票的管理职能，包括账单数据的质量与检查、税务发票的制作和发送；还有固定资产和折旧的管理；工资支付的管理等。二是加强资金链内外部管理控制：企业相关利益者需要关注企业资金链的稳健性，因此需要分析企业财务报告和相关的报表来发现其中的问题，尤其是现金流量表等分析。而财务会计的职能，则包括总账会计的维护、总账会计的事项登记和记录、结算和合并等；管理报告的职能，包括企业预算、成本分配与管理、滚动预测、标准化报告编制、审核与分发、盈利能力、管理报告生成等；此外还包括企业合规的监控和执行以及内部控制。三是增强资金链的战略规划性：规划分析，包括现金流规划、集团战略投资预算与战略规划、成本模型分析、财务计划与分析的合并；企业纳税等。

企业资金链风险控制存在的问题

（一）资金链风险控制意识单薄

资金链风险对企业未来的发展具有十分重要的影响，但是很多企业并没有注意到资金链风险控制的重要性。或者说是有些企业认识到了资金链风险控制的重要性，但是不知如何更好的控制它。企业在追求规模扩张、业务发展的同时，却忽略了资金链的安全性，对一些潜在的意外情况缺乏足够的警惕性。事实上，资金链风险控制对于企业整体应变能力要求极高，即使只有一个环节出现了问题，也有可能导致资金链崩溃，而产生资金链风险，因此漠视资金链的结果必然导致企业土崩瓦解。无论企业是否一直能够得到政府的政策倾斜和大力支持，重视资金链的识别与控制是企业得以持续发展和壮大的重要条件。

（二）不注重财务共享导致资金链风险控制不力

资金链风险是财务风险的重要内容，资金链任何一个环节出现问题，都将给企业带来一定的财务风险。企业在资金链风险控制过程中，往往重视对单一环节风险的控制，而没有实现整体性的控制，也不重视内部信息的交流和沟通。例如应收账款的风险可能是由于存货过多而引起的，而存货过多很可能是由于企业对外部市场需求的预算有误造成的，因此企业应该从整体上把握资金链风险的控制。目前我国诸多企业在资金链风险的控制上仍然有巨大的改进和提升空间，尤其是在投融资环节，更应重视对资金链风险的控制。

（三）对市场与政策的变化应对不足

资金链是连接企业内外部的链条，无论是企业的内部运行还是外部交易，大多是由资金充作连接的纽带，因此资金链是一个连接企业内外部，实现企业与外部能量交换的重要载体。市场与政策作为影响企业发展的重要外部变量，将对企业资金链稳健性产生重要影响，例如2010年我国中央政府针对房地产企业采取的宏观调控政策，直接导致房地产市场出现异常的波动，进而严重影响了房地产企业资金链运行的稳健性。许多中小型房地产企业更是缺乏对宏观调控政策的应变能力，从而导致资金链短裂，陷入财务困境当中，直接走向破产的边缘。对内外部环境的变化，市场波动与政策的改变具有比较强的应变力，是企业走向成熟的标志，企业在有效规避资金链风险的过程中，应该带着正向与逆向思维进行决策，要将政策与市场的变化，同合理的财务决策结合起来，通过保持合理科学的资本结构，来达到预防资金链断裂以及实现企业价值最大化的目标。

（四）资金核算信息不能及时的共享与沟通

资金链管理信息涉及到资金的筹集、使用、配置、以及交易等各项环节的管理与控制。目前企业在资金核算过程中，常常采取分级核算，这种核算方式具有分散性与链条长的特点，不利于资金核算的集中控制，也造成资金核算信息无法及时共享与沟通。在企业内部，由于委托、信息不对称造成带来的负面影响，关于资金核算的信息常常是经过内部传递后失去真实性，再加上企业内部资金管理与核算人员的水平参差不齐，素质不均，造成有关资金核算与管理的信息不能及时的满足企业决策的需要，也无法适应市场变化与分析的要求，导致企业的资金链管理处于一个危险的环境，容易引发各种风险。

基于财务共享的企业资金链风险控制体系的内容

（一）实施财务共享的管理模式

财务共享管理模式的实施是实现资金链风险控制的基础。既然以财务共享理论为指导，建立资金链的风险控制体系，就必须通过建立财务共享模式来实现。尤其是要重视财务信息的共享。信息的共享是提高资金链运行效率与质量的基础。企业必须通过合理的设计使有关资金链各个构成要素的各种信息实现充分的沟通，以避免由于交流沟通不畅而产生风险。

（二）建立资金链风险预警体系

企业应该以财务共享的思想建立科学的资金链风险预警体系，具体应作好以下三个方面的工作：首先要在加强内部控制的基础上，实现企业内部资金管理与风险控制信息交流的无障碍化，要消除企业内部由于利益分割，冲突以及矛盾带来的各种妨碍财务信息无法共享的情况。其次要导入财务共享思想，要让企业每个员工都认识到财务共享的重要性，并且建立以资金预算与风险控制的财务共享机制，要明确财务共享的内容与原则，构建共享机制与整体框架。最后要重点针对资金链风险的分析与识别，尤其要以现金流量的变动情况作为分析的基础。重点关注现金流的预算与执行情况的比较，分析其中出现差异的原因，并检查其中是否出现了异常的波动，造成这些异常波动的原因是什么。通过层层分解的方式，来识别存在资金链中可能或者已发生的风险，在明确资金链风险影响因素和关键因子之后，应采取有效措施，加以针对性解决。例如若企业的现金流的绝对数低于预算数，那么就意味着企业盈利能力可能会由于战略扩张而导致企业的现金流出现问题，此时应进一步检查企业的市场销售与投资情况。如果是市场销售出现问题，应进一步检查企业内部原材料成本、销售成本控制是否出现问题等。再如扩张型企业与保守型企业的现金流的结构一般是不同的，要通过分析现金流的结构来发现企业目前经营、投资以及融资所占得现金流比例是否符合企业当前的战略和周期来进行。此外还可以通过输入各种财务指标与现金流量指标来建立数学模型，进行资金链风险的预警与识别。

（三） 建立动态的资金链风险分析机制

不能简单的以分析财务指标来发现潜在的资金链风险，要通过深入的挖掘来发现指标背后的问题。资金链风险预警指标虽能起到风险预警的作用，但要从整体的角度来对这些指标进行分析，而不能孤立的静态的进行观察。真正的风险识别要通过挖掘各种财务指标背后存在的问题，对财务指标数据的变化趋势的了解，横向与纵向的比较来分析目前的资金状况以及可能存在的风险。要关注非财务指标，通过引入更科学的风险评价方法来关注非财务指标在控制资金链风险中的作用。把一些宏观经济环境的变化，政策的动态以及市场、竞争对手状况引入风险识别中，进而找出更为精确的资金链风险识别和控制的策略。

企业应构建资金链的应对体系，在有效的识别各种资金链断裂风险后，通过建立更为合理的资金链风险应对体系，通过引入科学的资金链风险识别以及量化的方法，来细化资金链风险的内容与风险控制的方案。企业应通过现代风险管理理论的应用，准确定位企业风险管理目标，根据资金链风险发生的频率以及严重性来具体量化资金链风险，并提出解决问题的方案。要健全风险问责机制，要通过监督与问责来落实风险管理的制度，加大执行的力度。

（四）建立信息化的资金流管理决策支持系统

网络信息技术使关于资金流的信息处理，融入到了网络信息平台之中，使资金流内部控制制度的执行效率和监督控制常态化与动态化。并且将资金流内部控制嵌入到了企业每个部门和单位，拓展到了企业的每个角落。信息时代企业资金的管理形式发生了极大变化，目前我国大多企业都建立了以网络为基础的内部结算平台，因此需要通过利用网络技术建立一个信息共享的资金管理、风险控制与决策系统，来强化资金链风险控制。资金流管理决策支持系统平台的内容主要包括了：一是资金使用情况监控：及时反映整个企业的资金动态情况，实现资金使用与配置监控功能；二是资金存量与流量分析：对全部结算资金余额的变化规律进行分析，对资金的使用提供有效根据；对结算资金流量的内部与外部比率进行分析，对资金的使用和企业绩效评价提供有效依据；三是资金流向分析：对结算资金流量的流入与流出分类，进行按结算单位、按付款单位、按预算项目类型进行分析；通过分析资金流向，可以动态把握资金链风险产生的可能性与类型；四是预算执行情况分析：要将预算指标与实际的结算资金量进行对比，发现问题后应及时分析原因；要对企业运行中产生的资金头寸预测分析：对未来资金余缺进行统计，根据资金动态变化提供一目了然的操作模拟分析。通过建立资金流管理的信息平台以及决策支持系统，不但可以减少由于资金管理制度实施带来的风险，更可以加强资金链风险预警功能，从而优化资金管理功能，更好的规避资金链风险。

综上所述，财务共享是现代信息环境下企业进行财务流程再造的重要基础，应将财务共享思想积极的应用到企业资金链风险控制中来，通过整合企业各种信息与资源，进一步提升企业资金链风险控制的效果与质量。

参考文献：

1.柯明.财务共享管控服务模式的探讨.会计之友[J]，2008（12）