摘要：随着我国改革开放进程的推进，中小企业数量不断增多，为我国经济社会的发展做出了突出贡献。但是，目前中小企业也面临着各种各样的问题，持续时间最长的突出问题就是融资难。

关键词：中小企业；融资难；融资方式

一、济南市中小企业融资方式及特点

（一）自有资金比例高。

在我们所调研的济南市100多家中小企业中，大部分的企业都采用过内源融资，占总样本数的47.54%。企业初创期使用创始人的自有资金占比高达80.89%。

（二）银行方面。

因为中小企业自身条件不达标（人民银行关于财务流水、经营年限、盈利能力、还款能力、企业征信等各方面的基本标准）、抵押物不充分以及市场上的信息不对称等原因，银行对中小企业的放贷态度变得谨慎。

（三）证券公司方面。

证券公司偏向行业是医药、软件等科技含量高的高新产业。

（四）P2P公司。

现在大部分P2P公司只做纯中介，抵押类为主（50%），信用较少，还有一部分不做信用。

（五）小额贷。

小额贷公司一般做抵押贷款，对抵押品有要求，不做纯信用贷款。

二、济南市中小企业问题分析

（一）企业管理体系不完善

据数据显示，仅有45.16%的企业分设管理领导与管理部门，有16.13%的企业是老板说了算，有12.9%是临时设了分管部门，虽然有45.16%的企业设了管理领导与管理部门，但是在我们访谈过程中发现，中小企业规模较小、成立时间较短，企业对于融资管理意识不够，在企业较大问题的解决、发展方向的制定上主要还是以老板为主，老板自己说了算，并没有专业的管理团队。

（二）银行等机构融资条件严格

由于在我国银行资本雄厚，因而当企业资金出现问题时最先考虑的是银行贷款，但是由于银行的风控，银行对企业的财务要求、经营状况、抵押品等方面的要求比较高，很多中小微企业并不能达到银行所要求的标准，为了能够获得资金，企业往往要准备很多的资料，而手续繁琐被认为是贷款困难的首要原因，占比达27.03%。因而并不是所有企业都可以从银行手中贷到钱，即使贷到钱也往往与申请的金额不相符。同时，我们国家的银行几乎被国有银行垄断，民间银行较小、较少，银行的业务较少较单一，因而他们在贷款时比较谨慎，审查比较严格，风控较严格，针对中小企业的贷款利息相对较高，往往与发展较好资金状况较好的大中型企业合作较多。中小企业融资则相对较难。

（三）金融市场不够成熟

1.民间借贷。

当企业选择民间借贷时大部分的原因是造作简单，不必像银行贷款一样准备很多的材料、手续又繁琐，尽管如此企业还是不会轻易选择民间借贷的，高利率和声誉问题都是企业不选择民间借贷理由，而大多数选择民间借贷的原因是银行贷款不能满足企业的资金需求，可以说是一种迫于无奈的选择。

2.风险投资。

希望获得或有意向寻求风险投资的企业主要是互联网领域的企业，但是得到风险投资的企业却很少。企业没有通过风险投资来融资主要是因为国内的风投条件较高，自身达不到要求，其次就是我们国家的风投并不是很成熟。

3.资本市场。

根据调查显示，有31.75%的企业有在新三板市场上市的打算，有6.35%的企业已经上市，有过半的企业表示不想或者还不确定是否要上市。造成这方面的原因一方面是因为长久以来，我国针对企业上市审查较为严格，而近几年针对于中小企业上市的新三板、Q板、E板的出现，使中小企业上市变得简单，但是我国资本市场开放程度并不是很高，很多地方并不完善，同时许多企业对此了解也不多，使通过资本市场融资的企业并不多。

（四）政府的政策与中小企业的需求有偏离

近几年，为了鼓励中小企业小企业的发展，政府出席了一系列的直接或间接的财政支持，如减免税，政府贴息，在我们调研过程中发现，大部分的企业并没有接受过企业的财政扶持，而接受财政扶持的企业也是针对某些行业。

三、解决中小微企业融资难问题的建议

（一）中小企业需要自我完善

企业首先应建立科学的内部管理体系、加强信用建设，提高企业素质，顺应兼并潮流，增强企业的自身行业竞争力和对风险的承受能力。

（二）政府制定相应的政策

完善中小微企业的融资信用担保体系，尽快完善有关中小微企业信用贷款、担保、投资等方面的立法，以及相关法律法规细则。建立国家财政的有限补偿机制，同时健全股权市场的发展。

参考文献：

[1]刘小川.略论我国中小企业融资的政府策略[J].2003(6).

作者：胡艺凡 单位：山东财经大学国际经贸学院